喜马偕尔邦高院拒绝加密骗局主谋保释，案件进入司法清算阶段

上周，喜马偕尔邦高等法院裁定驳回加密多层次营销骗局核心人物阿布舍克·夏尔马的保释申请。该骗局被指造成全印度逾八万名投资者经济损失，累计金额高达50亿卢比，引发公众对数字资产安全的广泛担忧。

主谋深度参与多平台运作，证据链完整锁定责任

指控显示，夏尔马与其同伙通过一系列关联平台实施欺诈计划，模式呈现典型庞氏特征：投资者被诱导以真实货币购买虚拟代币，并承诺高额回报；初期兑付建立信任后迅速扩大规模；至2021年12月25日，所有支付功能突然中断。随后运营方迁移至新平台，在短暂发放部分回报后发布视频称遭遇“技术故障”，要求用户等待五个月。最终资金被引导转入第三个无兑付能力的平台，彻底终止兑现。

案发后主谋外逃，跨国追查行动持续展开

事件曝光后，夏尔马于2023年逃离印度，多名涉案人员提前转移至迪拜，导致执法部门发布离境限制令。截至2025年12月，调查机构依据《防止洗钱法》对喜马偕尔邦及旁遮普邦共八处地点展开搜查，一名嫌疑人于德里机场被拦截。调查发现，价值1.2亿卢比的银行储物柜与存款已被冻结，同时查获大量房地产投资文件，揭示诈骗资金被用于购置代持资产。

资金清洗路径浮出水面，多层架构掩盖非法来源

调查揭露，该团伙通过操控代币价格、利用空壳公司及家族银行账户进行资金流转，实现赃款洗白。房地产开发商亦被卷入其中，成为资金转移的关键环节。整个链条呈现出高度组织化特征，旨在规避监管追踪。

法院强调罪责不可等同对待，羁押理由充分成立

尽管夏尔马律师主张其被拘时间过长，法院虽承认宪法对人身自由的保护，但认定其在犯罪阴谋中扮演关键角色，且后台数据、支付记录与证人证词均指向其深度参与多个平台的策划与执行。法院明确指出，部分同案被告获保释不代表本案可适用相同标准，主谋地位需单独评估。

区域司法联动加强，加密欺诈将面临全面追责

此案判决正值印度强化对加密货币领域欺诈行为打击力度之际。自2023年起，政府设立专项调查小组，聚焦喜马偕尔邦地区相关案件。法院警示，此类骗局常以“快速致富”为诱饵，精准瞄准小城市中金融知识薄弱群体，亟需提升公众风险识别能力与监管协同机制。